Revolutie voor crypto-investeerders: staken heeft nu belastingvoordelen!

Revolutie voor crypto-investeerders: staken heeft nu belastingvoordelen!

Op 10 november 2023 heeft het Amerikaanse ministerie van Financiën samen met de Internal Revenue Service nieuwe regelgevingsrichtlijnen vrijgegeven voor het inzetten van cryptocurrency. Deze informatie is vastgelegd in de Inkomstenprocedure 2025-31. De nieuwe regels maken het voor crypto-ETF’s gemakkelijker om deel te nemen aan staking zonder belastingproblemen te creëren op vertrouwensniveau, wat belangrijk is voor veel beleggers.

De introductie van een safe harbour-raamwerk voor de fiscale behandeling van stakingsbeloningen betekent een belangrijke stap voorwaarts. Met deze nieuwe richtlijnen zullen spot-ETF's en soortgelijke trusts hun beleggingen kunnen inzetten via gekwalificeerde bewaarders en de daaruit voortvloeiende beloningen rechtstreeks aan de aandeelhouders kunnen doorgeven. Deze maatregelen geven in de VS genoteerde cryptoproducten een concurrentievoordeel ten opzichte van gestructureerde producten in Europa en Azië die al vergelijkbare inzetfuncties mogelijk maken.

Het vergroten van de aantrekkelijkheid van crypto-ETF’s

Uitzetbeloningen worden ook belast als gewoon inkomen zodra beleggers controle krijgen over die winsten. Dit komt overeen met het huidige belastingmodel voor crypto-ETF’s en vermijdt conversie naar beleggingsfondsachtige structuren. Daarnaast moeten aanbieders transparante rapportages publiceren over de verdeling van de stakinginkomsten en operationele risico’s openbaar maken.

Analisten schatten dat Ethereum ETF's een jaarlijks rendement van tussen de 3 en 5% kunnen bieden, terwijl producten op basis van Solana zelfs een rendement van tussen de 5 en 7% kunnen bieden. Dit hoge rendement maakt crypto-ETF’s bijzonder aantrekkelijk voor particuliere en institutionele beleggers.

Impact op de markt en de industrie

De veranderingen zullen waarschijnlijk van invloed zijn op de manier waarop individuele beleggers stakingsrendementen ontvangen. De nieuwe richtlijnen zullen hen in staat stellen deze rendementen te ontvangen via standaard ETF-brokeragerekeningen zonder de noodzaak van zelfbewaring of directe interactie met on-chain protocollen. Dit zou de toegankelijkheid van crypto-investeringen aanzienlijk kunnen vergroten.

Industriegigant BlackRock en Fidelity zouden kunnen beginnen met het toevoegen van inzetopties aan hun Ethereum ETF-prospectussen. Ook bedrijven die gespecialiseerd zijn in Solana en soortgelijke netwerken werken aan soortgelijke toepassingen. Deze ontwikkelingen suggereren dat de crypto-ETF-markt de komende jaren aanzienlijk zou kunnen groeien, mogelijk in overeenstemming met internationale normen, waaronder de EU Markets in Crypto Assets Regulation (MiCA).

De nieuwe richtlijnen zijn een belangrijke stap in de richting van de acceptatie en integratie van cryptocurrencies in het gereguleerde financiële systeem en kunnen het vertrouwen van beleggers in digitale activa helpen vergroten.